Пресс-релизы

Рейтинговое агентство «Эксперт РА» подтвердило рейтинг финансовой надежности страховой компании ООО «Абсолют Страхование» на уровне ruА+, прогноз по рейтингу – стабильный.

Резюме

Рейтинговое агентство «Эксперт РА» подтвердило рейтинг финансовой надежности страховой компании ООО «Абсолют Страхование» на уровне ruА+, прогноз по рейтингу – стабильный.

Рейтинг финансовой надежности компании обусловлен средними размерными характеристиками и положением на рынке, адекватной оценкой страхового бизнеса, удовлетворительными финансовыми результатами, высокими качеством активов и комфортной структурой баланса, а также достаточным уровнем управления и организации бизнес-процессов.

ООО «Абсолют Страхование» – универсальный страховщик, основными направлениями деятельности которого являются страхование автокаско, страхование прочего имущества юридических лиц, страхование грузов, страхование от несчастных случаев и болезней и ДМС. По данным Банка России, компания занимает 32 место по объему совокупной страховой премии за 2024 год.

Обоснование рейтинга

Средние размерные показатели и рыночные позиции. Компания относится ко 2 размерному классу, согласно методологии агентства, и занимает 32 место по объему совокупной страховой премии за 2024 год, по данным Банка России. На 31.12.2024 активы страховщика составили 16,0 млрд рублей, собственные средства – 4,9 млрд рублей, уставный капитал – 1,1 млрд рублей. Страховые взносы за 2024 год составили 11,2 млрд рублей, увеличившись на 10,2% относительно 2023 года. Динамика объема собственных средств (40,6% на 31.12.2024 по сравнению со значением на 31.12.2023) также позитивно оценивается агентством.

Адекватная оценка страхового бизнеса компании. Агентство отмечает высокую диверсификацию страхового портфеля: за 2024 год на крупнейшее направление деятельности – страхование автокаско – пришлось 17,9% премии. Структура страхового портфеля компании стабильна: максимальное изменение долей видов страхования в портфеле за 2024 год по сравнению с 2023 годом составило 3,0 п.п. Риски географической концентрации деятельности отмечаются агентством как низкие. Кроме этого, отмечается высокая диверсификация каналов распространения страховых продуктов: через крупнейший канал продаж, за исключением продаж без участия посредников, на которые приходится 17,6% взносов, – агентский – было получено 31,0% премий за 2024 год. При этом величина комиссионного вознаграждения, переданного агентам (43,6% соответствующих взносов), значительно превышает установленный агентством бенчмарк. Агентство положительно оценивает низкую зависимость бизнеса страховщика от крупнейших клиентов: за 2024 год на крупнейшего клиента пришлось 3,5% премии, на пять крупнейших – 13,8%. Доля расторгнутых договоров соответствует положительной оценке фактора (0,5% за 2024 год). Доля отказов в выплате страхового возмещения от числа урегулированных страховых случаев по страхованию автокаско и ОСАГО превышает установленные агентством бенчмарки.

Удовлетворительные финансовые результаты обусловлены высоким показателем доли расходов на ведение дела (62,7% за 2024 год), который оказывает давление на комбинированный коэффициент убыточности-нетто (95,6% за 2024 год). Результат от операций по страхованию, рассчитанный без нарастающего итога, был отрицателен в 4 квартале 2024 года, что обусловлено отражением резерва бонусов и резерва по крупному страховому событию. В то же время, коэффициент убыточности-нетто по страховому портфелю составил 32,9%, что оценивается позитивно. Показатели рентабельности продаж (14,9% за 2024 год), капитала (39,6% за 2024 год) и инвестиций (14,5% за 2024 год) соответствуют положительной оценке фактора.

Высокое качество активов и комфортная структура баланса. Нормативное соотношение собственных средств и принятых обязательств страховщика находится на высоком уровне: 1,44 на 31.12.2024, минимальное значение на конец последних 4 кварталов составляло 1,29 на 31.03.2024. Качество и диверсификация активов компании позитивно оцениваются агентством. На 31.12.2024 коэффициент качества активов составил 0,64, на крупнейшего контрагента, который не может быть отнесен к условному рейтинговому классу ruAA и выше, пришлось 6,4% активов, очищенных от отложенных аквизиционных расходов, на трех крупнейших – 15,2%, вложения в связанные структуры отсутствуют. Значения коэффициентов общей ликвидности и уточненной страховой ликвидности-нетто находятся на высоком уровне (1,44 и 1,63 соответственно на 31.12.2024). Умеренно высокое отношение кредиторской задолженности и прочих обязательств к валюте баланса (10,0% на 31.12.2024) сдерживает рейтинговую оценку. Агентство позитивно оценивает отсутствие долговой нагрузки, внебалансовых обязательств и низкую долю оценочных обязательств на 31.12.2024.

Достаточный уровень управления и организации бизнес-процессов. Надежность перестраховочной защиты компании находится на высоком уровне. Коэффициент надежности перестраховочной защиты составил 0,85 за 2024 год. Компания принимает крупные риски на страхование, при этом на собственном удержании оставляет невысокую их часть, что положительно оценивается агентством. Также в числе позитивных факторов отмечается наличие у компании опыта урегулирования крупных страховых случаев. Уровень организации системы риск-менеджмента оценивается как адекватный. В компании сформированы коллегиальный орган и профильное подразделение, занимающиеся управлением рисками. Регламенты по управлению отдельными видами рисков в достаточной степени детализированы. Качество стратегического и финансового планирования находится на высоком уровне.

Оценка внешнего влияния

Факторы внешнего влияния отсутствуют .

Компоненты рейтинга

Оценка собственной финансовой надежности (ОСФН): ruA+.

Оценка внешнего влияния: -

Прогноз по рейтингу

По рейтингу установлен стабильный прогноз, что предполагает высокую вероятность сохранения кредитного рейтинга на текущем уровне на горизонте 12 месяцев.

Регуляторное раскрытие

Кредитный рейтинг ООО «Абсолют Страхование» был впервые опубликован 08.12.2010. Предыдущий рейтинговый пресс-релиз по данному объекту рейтинга был опубликован 16.04.2024.

Кредитный рейтинг присвоен по российской национальной шкале и является долгосрочным. Пересмотр кредитного рейтинга и прогноза по нему ожидается не позднее года с даты последнего рейтингового действия.

При присвоении кредитного рейтинга применялись методология присвоения рейтингов финансовой надежности страховым компаниям (вступила в силу 05.02.2025) и методология оценки внешнего влияния на кредитный рейтинг (вступила в силу 17.09.2024) https://raexpert.ru/ratings/methods/current.

Присвоенный рейтинг и прогноз по нему отражают всю существенную информацию в отношении объекта рейтинга, имеющуюся у АО «Эксперт РА», достоверность и качество которой, по мнению АО «Эксперт РА», являются надлежащими. Ключевыми источниками информации, использованными в рамках рейтингового анализа, являлись данные ООО «Абсолют Страхование», а также данные АО «Эксперт РА» и из открытых источников. Информация, используемая АО «Эксперт РА» в рамках рейтингового анализа, являлась достаточной для применения методологии.

Кредитный рейтинг был присвоен в рамках заключенного договора, ООО «Абсолют Страхование» принимало участие в присвоении рейтинга.

Число участников рейтингового комитета было достаточным для обеспечения кворума. Ведущий рейтинговый аналитик представил членам рейтингового комитета факторы, влияющие на рейтинг, члены комитета выразили свои мнения и предложения. Председатель рейтингового комитета предоставил возможность каждому члену рейтингового комитета высказать свое мнение до начала процедуры голосования.

АО «Эксперт РА» в течение последних 12 месяцев не оказывало ООО «Абсолют Страхование» дополнительных услуг.